沂源县兵工生产有着光荣的革命历史。早在抗日战争时期，山东兵工一厂就设在沂源县。广大兵工们，靠着抗日救国的献身精神和娴熟的铁工技术，攻克了一个个技术难关，不仅修复了各种残破武器，而且先后制造出了大量的枪支、刺刀和弹药，为抗日战争的胜利写下了光辉的一页。
    “七七”事变后，淄博矿工响应中共山东省委抗日救国的号召，于1938年6、7月份携带工具参加了抗日游击队。不久，他们利用维修技术在石匣峪办起了修械所，由杨竹泉担任该所主任。1938年农历九月，为了避开日寇飞机的轰炸，八路军山东纵队司令部决定将修械所搬迁到沂源县鲁山南麓的千人洞。当时，搬迁异常困难，一路山高谷深，交通不便，全靠肩挑人抬。再加上白天有敌机轰炸，只好全靠晚上行动。那“庞然大物”似的六尺车床，由几十名群众披星戴月，昼伏夜行，艰难地挪动着，直到1938年年底才搬完。
    修械所搬到千人洞后，厂内增添了设备，设置有机修、翻砂、红炉、弹药装配、木工等生产班组，工人也扩大到百余人。这时，修械所已经发展成名副其实的山东兵工一厂了。
    然而几个月后，日寇发动了大扫荡，兵工厂又奉命迁到大贤山去。大贤山悬崖如削，古柏满山。山下织女洞边有玉皇庙、岳王庙和三官庙等古迹。院内银杏树高大挺拔，枝繁叶茂；院子周围草木葱郁，便于隐蔽。这里较千人洞的条件好得多了，还可以在庙宇里安装机器。这时，工厂已发展到四部车床，一台钻床，还有老虎钳和化铁炉等设备。八路军山东纵队任命邹国资为主任，杨兴忠为政委，负责兵工厂的领导工作。同时，为了保卫兵工厂的安全，八路军山东纵队司令部又调来了回民连担任警卫。
    战时的兵工生产，困难重重。工人生活异常因难，靠吃野菜、树叶小豆腐和平柳种子度日。生火，靠火石、火镰来打火。工厂所需原料，全靠从敌占区弄进来，有的是从敌人手里抢过来的。如钢铁，往往是要从敌占区扒铁轨。还有的是靠地下工作者从敌占区购买，如炸药、硫磺、焦炭和其他军工生产所需物资。从事这项工作的同志，时刻都有生命的危险。淄博的陈志伯、益都的高作胜、济南的肖同志，都是因为暴露了身分而牺牲在敌人的枪口下的。
    不久，兵工厂又接到八路军山东纵队司令部的命令，说日寇要扫荡沂鲁山区，妄想摧毁兵工厂。于是，兵工厂决定将机器运往相峪，掩埋起来；人员也化整为零，暂时转移。1939年6月8日，得到消息说日本鬼子已经到了鲁村，厂领导遂决定将全厂百余名工人和警卫连分两路转移：一路直奔柳枝峪，一路途径韩庄南山的汉王崮，向沂山一带转移。当回民连队转移到绳庄时，与一千多名日本兵遭遇，在激战中，杨政委、郑指导员、丁排长和十几名战士壮烈牺牲:
    敌人扫荡过后，工人们又陆续返回织女洞，但这时厂房、庙宇已被敌人轰炸焚烧成瓦砾废墟。：银杏树坑坑洼洼，弹痕累累，连惨死的道士也还躺在树下。工人们忍住深仇大恨，含泪安葬了烈士的遗体，又开始了兵工厂的重建工作。
    日寇扫荡虽然给兵工厂带来了巨大的损失，但却扼杀不了兵工们的抗日精神。在党的关怀下，他们靠着爱国的激情和灵巧的双手，坚持生产，改进工艺，终于又先后生产出三棱刺刀、枪榴弹和机枪等武器，为抗日战争做出了巨大贡献。